Co je obchodování s marží? Jak používat obchodování na okraji na Binance
Společnost Binance, jedna z předních světových výměn kryptoměny, nabízí uživatelům obchodování s maržemi, kteří chtějí maximalizovat své tržní příležitosti. Tato příručka vysvětlí, co je obchodování na okraji a jak jej efektivně využívat na Binance.
Co je obchodování s marží
Maržové obchodování je způsob obchodování s aktivy pomocí prostředků poskytnutých třetí stranou. Ve srovnání s běžnými obchodními účty umožňují maržové účty obchodníkům přístup k větším částkám kapitálu, což jim umožňuje využít své pozice. Maržové obchodování v podstatě zesiluje obchodní výsledky, takže obchodníci jsou schopni realizovat větší zisky z úspěšných obchodů. Díky této schopnosti rozšířit obchodní výsledky je obchodování s marží obzvláště oblíbené na trzích s nízkou volatilitou, zejména na mezinárodním trhu Forex. Přesto se obchodování s marží používá také na akciových, komoditních a kryptoměnových trzích. Na tradičních trzích jsou vypůjčené prostředky obvykle poskytovány investičním makléřem. Při obchodování s kryptoměnami jsou však prostředky často poskytovány jinými obchodníky, kteří získávají úroky na základě tržní poptávky po maržových fondech. I když je to méně běžné, některé burzy kryptoměn také poskytují svým uživatelům maržové fondy.
Jak používat Margin Trading na Binance App
S Binance Margin Trading si můžete půjčit finanční prostředky k provádění pákového obchodování. Postupujte podle 4 jednoduchých kroků a dokončete obchodování s marží během minuty. Obchodování s marží podporuje režim [Cross Margin] i [Isolated Margin].
Chcete-li začít s obchodováním s marží v aplikaci Binance, podívejte se na průvodce níže
Uživatelská příručka s izolovaným okrajem (web)
1. Obchodování
1.1 PřihlášeníPřihlaste se na hlavní web Binance na adrese https://www.binance.com /. V nabídce v horní části stránky přejděte na [Spot] - [Margin] a přejděte do rozhraní obchodování s marží. Klikněte na [Isolated] v nabídce napravo a vyberte požadovaný obchodní pár (jako například ZRXUSDT).
Poznámka : Chcete-li se dozvědět více o obchodování s marží, můžete se podívat na videa [Margin Trading Steps] nebo [Margin Tutorial], která najdete uprostřed stránky obchodního rozhraní.
1.2 Aktivace
V obchodním rozhraní potvrďte obchodní pár a sazbu marže, přečtěte si podmínky služby a klikněte na [Otevřít nyní].
1.3 Převod
V obchodním rozhraní klikněte na [Převést] na pravé straně stránky.
Ve vyskakovacím okně Převod potvrďte, že převádíte ze své [Spot Wallet] na účet s izolovanou marží, jako je [ZRXUSDT Isolated]. Vyberte [Coin] a zadejte [Částka] a klikněte na [Potvrdit].
Poznámka : Klikněte na ? pro přepínání mezi [ZILBTC Isolated] a [Spot Wallet].
1.4 Půjčka
V obchodním rozhraní klikněte na [Půjčit] na pravé straně stránky.
Ve vyskakovacím okně Půjčit/Splatit vyberte [Coin] a zadejte [Částku], poté klikněte na [Potvrdit výpůjčku].
1.5 Obchodování
V obchodním rozhraní vyberte typ příkazu kliknutím na [Limit], [Market], [OCO] nebo [Stop-limit]. Vyberte režim obchodování [Normální]; zadejte [Price] a [Amount], které chcete koupit, a poté klikněte na [Buy ZRX].
Poznámka : V obchodním rozhraní můžete sloučit půjčování + obchodování nebo obchodování + splácení výběrem režimu [Borrow] nebo [Repay], když [Margin Buy ZRX] nebo [Margin Sell ZRX].
1.6 Splácení
Po realizaci zisku je čas splatit dluh (vypůjčená částka + úrok). V obchodním rozhraní klikněte na [Půjčit] na pravé straně stránky, stejně jako předtím.
Ve vyskakovacím okně Půjčit/Splatit se přepněte na záložku [Splatit], vyberte [Coin] a zadejte [Částku], kterou je třeba splatit, a klikněte na [Potvrdit splacení].
2. Peněženka
Přejděte do rozhraní Margin Account tak, že přejdete na [Wallet] - [Margin Wallet] v rozevírací nabídce v horní části stránky. Vyberte [Isolated Margin] a zadejte [Coin] (jako je ZRX) pro filtrování obchodních párů. Zde si můžete prohlédnout svá aktiva a pasiva.
Poznámka : V rozhraní maržového účtu můžete také zobrazit svá aktiva, závazky a příjmy pod [Pozice].
3. Objednávky
Vstupte do rozhraní Margin Order prostřednictvím [Orders] - [Margin Order] v rozevírací nabídce v horní části stránky.Chcete-li zobrazit historii objednávek, vyberte [Isolated Margin]. Obchodní páry můžete filtrovat podle [Datum], [Pár] (například ZRXUSDT) a [Strana].
Poznámka : V rozhraní Margin Orders můžete také zobrazit své [Otevřené objednávky], [Historie obchodů], [Půjčky], [Splácení], [Převody], [Úroky], [Výzvy k marži] a [Historie likvidace] atd.
Pokyny pro expresní obchodování s marží
Čtyři kroky pro obchodování s marží:
Krok 1: Povolení maržového účtu
Vyberte [Obchod] →[Základní] na navigačním panelu, vyberte záložku [Marže] u jakéhokoli obchodního páru marže a poté klikněte na [Otevřít maržový účet].mceclip0.png
Po přečtení smlouvy o maržovém účtu aktivujte maržový účet kliknutím na [Rozumím].
Krok 2: Převod do
Vyberte [Převést] pro převod z okamžité peněženky do marginové peněženky.
Vyberte minci, kterou chcete převést, zadejte částku a pro převod klikněte na [Potvrdit převod].
Krok 3: Půjčit/ Obchodovat
Vyberte [Půjčit] pro provedení nákupu nebo prodeje marže.
Krok 4: Splatit/obchodovat
Výběrem [Splatit] provedete maržový nákup nebo maržový prodej.
Jak povolit maržový účet na Binance
Chcete-li aktivovat účet Margin na Binance, přihlaste se ke svému účtu Binance a klikněte na [Wallet] - [Margin Wallet]. Pro bezpečnost a zabezpečení vašeho účtu je nutné povolit alespoň jednu metodu 2Factor Authentication (2FA).
Poznámky :
- Maržový účet může otevřít alespoň 10 podúčtů
- Uživatelé si mohou půjčit pouze jedno aktivum odhadované BTC v rámci 5X pákového efektu.
- Podúčty nemohou upravit pákový efekt marže na 5X
Binance Margin Level a Margin Call
1. Úroveň marže Cross Margin
1.1 Uživatelé účastnící se maržových půjček mohou používat čistá aktiva na svých cross-marginových účtech v Binance jako kolaterál a digitální aktiva na jakýchkoli jiných účtech nejsou zahrnuta do marže pro cross-margin obchodování.
1.2 Úroveň marže křížového maržového účtu = celková hodnota aktiv křížového maržového účtu/(celkové pasiva + nesplacený úrok), kde:
Celková hodnota aktiv křížového maržového účtu = aktuální celková tržní hodnota všech digitálních aktiv na křížovém maržovém účtu
Celkové závazky = aktuální celková tržní hodnota všech nesplacených maržových půjček na účtu Cross Margin
Nesplacený úrok = výše každého Maržového úvěru * počet hodin jako doba výpůjčky v době výpočtu * hodinová úroková sazba - srážka/zaplacený úrok.
1.3 Úroveň marže a související operace
Pákový efekt 3x
Když je vaše marže na úrovni＞2, můžete obchodovat s půjčkami a převádět aktiva do výměnné peněženky;
Když je úroveň marže 1,5＜≤2, můžete obchodovat a půjčovat si, ale nemůžete převádět prostředky z vašeho maržového účtu;
Když je úroveň marže 1,3＜≤1,5, můžete obchodovat, ale nemůžete si půjčovat ani převádět prostředky z vašeho maržového účtu;
Když je 1.1＜úroveň marže≤1.3, náš systém spustí výzvu k dodatkové úhradě a vy obdržíte upozornění prostřednictvím e-mailu, SMS a webové stránky, které vás bude informovat, abyste přidali další kolaterál (převod dalších aktiv kolaterálu), abyste se vyhnuli likvidaci. Po prvním upozornění uživatel obdrží upozornění do 24 přirozených hodin.
Když je úroveň marže ≤ 1,1, náš systém spustí motor likvidace a všechna aktiva budou zlikvidována, aby se splatil úrok a půjčka. Systém vám zašle upozornění prostřednictvím e-mailu, SMS a webové stránky, aby vás o tom informoval.
Využití 5x (podporováno pouze v hlavním účtu)
Když je vaše marže na úrovni＞2, můžete obchodovat s půjčkami a převádět aktiva do spotové peněženky;
Když je úroveň marže 1,25＜≤2, můžete obchodovat a půjčovat si, ale nemůžete převádět prostředky z vašeho maržového účtu do vaší peněženky;
Když je 1.15＜úroveň marže≤1.25, můžete obchodovat, ale nemůžete si půjčovat ani převádět prostředky z vašeho maržového účtu do vaší peněženky;
Když je 1.05＜úroveň marže≤1.15, náš systém spustí výzvu k dodatkové úhradě a vy obdržíte upozornění prostřednictvím e-mailu, SMS a webové stránky, které vás bude informovat o přidání dalšího zajištění (převodu více zajišťovacích aktiv), abyste se vyhnuli likvidaci. Po prvním upozornění uživatel obdrží upozornění do 24 přirozených hodin.
Když je úroveň marže ≤ 1,05, náš systém spustí motor likvidace a všechna aktiva budou zlikvidována, aby se splatil úrok a půjčka. Systém vám zašle upozornění prostřednictvím e-mailu, SMS a webové stránky, aby vás o tom informoval.
2. Úroveň marže Isolate Margin
2.1 Čistá aktiva na izolovaném maržovém účtu uživatele lze použít pouze jako zajištění na odpovídajícím účtu a aktiva na ostatních účtech uživatele (křížový maržový účet nebo jiné izolované účty) nelze vypočítat jako zajištění.
2.2 Úroveň marže izolovaného účtu = celková hodnota aktiv na izolovaném účtu / (celková hodnota závazků + nezaplacený úrok)
Mezi nimi celková hodnota aktiv = celková hodnota podkladových aktiv + nominální aktiva na běžném izolovaném účtu
Závazky celkem = celková hodnota aktiv, která byla vypůjčena, ale nebyla vrácena na běžném samostatném účtu
Nesplacený úrok = （výše každého zapůjčeného aktiva * časová délka půjčky * hodinová úroková sazba）- splacený úrok
2.3 Úroveň marže a provoz
Při úrovni marže (dále jen ML) 2 mohou uživatelé obchodovat, mohou si půjčovat a přebytečná aktiva na účtu lze také převádět na jiné obchodní účty. Ale ML musí být po převodu stále rovna nebo větší než 2, aby se zajistily normální funkce převodu aktiv.
Počáteční poměr (IR)
IR je počáteční míra rizika poté, co si uživatel půjčí, a existují různé IR podle různé páky. Například IR bude 1,5 pod 3x pákovým efektem při plném zapůjčení, IR bude 1,25 pod 5x pákovým efektem s plným zapůjčením a IR bude 1,11 pod 10x pákovým efektem s plným zapůjčením.
Margin Call Ratio (MCR)
Když MCR
MCR se bude lišit podle různých pák. Například MCR pro 3x páku je 1,35, pro 5x páku bude 1,18 a pro 10x bude 1,09.
Likvidační poměr (LR)
Když LR
Když ML ≤ LR, systém provede proces likvidace. Majetek držený na účtu bude nucen prodat na splacení úvěru. Zároveň budou uživatelé informováni prostřednictvím e-mailu, SMS a připomenutí webových stránek.
LR se bude lišit podle různých pákových efektů. Například LR pro 3x pákový efekt je 1,18, pro 5x pákový efekt je 1,15, zatímco pro 10x pákový efekt je 1,05.
Cena indexu obchodování s marží
Index maržových obchodních cen se vypočítává stejným způsobem jako index cen futures kontraktů. Cenový index je skupina cen z hlavních burz na spotovém trhu, vážená jejich relativním objemem. Margin Trading Price Index je založen na tržních datech Huobi, OKEx, Bittrex, HitBTC, Gate.io, Bitmax, Poloniex, FTX a MXC.
Přijímáme také další ochranná opatření, abychom se vyhnuli špatnému výkonu trhu způsobenému přerušením cen na spotovém trhu a problémy s připojením. Tato ochranná opatření jsou následující:
Odchylka jednoho zdroje ceny: Když se poslední cena konkrétní burzy odchyluje o více než 5 % od střední ceny všech zdrojů, bude cenová váha dané burzy dočasně nastavena na nulu.
Odchylka více cenového zdroje: Pokud poslední cena více než 1 burzy vykazuje odchylku větší než 5 %, jako hodnota indexu se namísto váženého průměru použije medián ceny všech zdrojů.
Problém s konektivitou burzy : Pokud nemůžeme získat přístup k datovému zdroji burzy, která měla obchody aktualizované za posledních 10 sekund, vezmeme v úvahu poslední a nejnovější dostupná data o ceně pro výpočet cenového indexu.
Pokud burza nemá žádné aktualizace transakčních dat po dobu 10 sekund, váha této burzy bude při výpočtu váženého průměru nastavena na nulu.
Ochrana nejnovějších transakčních cen: Když párovací systém „Price Index“ a „Mark Price“ není schopen zajistit stabilní a spolehlivý zdroj referenčních dat, bude index ovlivněn u smluv s jediným cenovým indexem (tj. Cenový index se nezmění). V tomto případě používáme náš mechanismus „Ochrana ceny poslední transakce“ k aktualizaci značkové ceny, dokud se systém nevrátí k normálu. „Ochrana ceny poslední transakce“ je mechanismus, který dočasně přepne značkovou cenu tak, aby odpovídala poslední transakční ceně smlouvy, která se používá k výpočtu nerealizovaného zisku a ztráty a úrovně likvidace. Takový mechanismus pomáhá předcházet zbytečné likvidaci.
Poznámky
Křížová sazba: U indexů bez přímých kotací se křížová sazba vypočítá jako složený cenový index. Například při kombinaci LINK/USDT a BTC/USDT pro výpočet LINK/BTC.
Binance bude komponenty cenového indexu čas od času aktualizovat.
Jak dlouho na Margin Trading
„Dlouhý“, je to, když nakoupíte za nízkou cenu a poté prodáte za vyšší cenu. Tímto způsobem můžete získat zisk z cenového rozdílu.
Klikněte na video a zjistěte, jak long na obchodování s marží.
Jak shortovat při obchodování s marží
Klikněte na video a zjistěte, jak shortovat při obchodování s marží.
Závěr: Obchodujte zodpovědně s marží na Binance
Dodržováním správných kroků a implementací opatření ke kontrole rizik mohou obchodníci efektivně využívat obchodování s marží ke zlepšení svých tržních strategií a zároveň chránit své investice. Vždy obchodujte zodpovědně a používejte pouze pákový efekt, který je v souladu s vaší tolerancí vůči riziku.
